طريق البيتكوين on Nostr: تقرير المراجعة السنوية لل #البيتكوين #Bitcoin ...
تقرير المراجعة السنوية لل #البيتكوين #Bitcoin 2024
من كتابة Jameson Lopp @lopp ترجمته بتصرف
5 يناير 2025
تحتاج 21 دقيقة للقراءة
بهذا التقرير تغطية شاملة للمقاييس عبر عدد من القطاعات المختلفة في النظام البيئي للبيتكوين لقياس الأداء في عام 2024
لطالما كنت مفتونًا بالأرقام الأولية المتعلقة بالحالة التشغيلية ونمو عملة البيتكوين، خاصة مع تزايد تعقيد دورة حياة التبني. وقد دفعني هذا الاهتمام إلى إنشاء موقع Statoshi.info في عام 2014 لتتبع مقاييس البيتكوين من منظور عقدة كاملة
ولتحقيق نفس الغاية، قمت بتجميع قياسات إحصائية لنمو البيتكوين في عام 2024 من مجموعة متنوعة من المصادر. وقد يكون من الصعب رؤية كل الأجزاء المتحركة نظرًا لأن البيانات موزعة على هذا النحو، لكن الصورة تصبح أكثر وضوحًا عند جمعها جميعًا معًا
الموضوع الوحيد الذي استنتجته من كل هذه المقاييس هو أن عام 2024 هو عام سوق الصعود القوي، ولكن الكثير من الناس لم يدركوا ذلك بعد - فنحن بعيدون عن ذروة السوق والدوره والضجيج والخوف من تفويت الفرصة FOMO
إن البيتكوين في طليعة نظام بيئي متزايد التعقيد يستمر في النمو بطرق متنوعة. وللعام السادس عشر على التوالي، رفضت البيتكوين بعناد أن تموت! ليس هذا فحسب، بل يبدو أن المنتقدين تخلوا عن إعلان وفاتها علنًا. وهبطت نسبة مقولات واخبار أن البيتكوين ستموت إلى أقل مستوى في تاريخ البيتكوين
ولقد لاحظت انتشار روايات جديدة بين الكارهين مفادها أن "مخطط مادوف البونزي للنصب نفسه استمر لمدة 16 عامًا" و"السوق يمكن أن تظل غير عقلانية لفترة أطول مما يمكنك أن تظل قادرًا على الوفاء بالتزاماتك". وأظن أن الكثير من هؤلاء الأشخاص سيستمرون في كره البيتكوين حتى تدوم حتى بعدهم
اهتمامات عامه:
الوافد الجديد هذا العام من حيث الاهتمام النسبي بالبحث هو... دولة سويسرا ! ليس فقط سويسرا لديها مبادرة الخطة البديلة في لوغانو، بل إن العديد من البنوك السويسرية الكبرى تدعم البيتكوين وهناك قدر لا بأس به من الدعاية لها في جميع أنحاء البلاد
ظل الاهتمام العام بالموارد التعليمية للبيتكوين منخفضًا وهذا أمر منطقي، حيث لا نميل إلى رؤية العديد من الافراد الوافدين الجدد حتى تصل مرحلة الخوف من تفويت الفرص FOMO في ذروة سوق الصعود وقد انخفض نسبة قراءة الموارد التعليمية في موقعي بنسبة -٢٠% في عام 2024
وكان هناك الكثير من الحديث حول البيتكوين في منصة X توتير، وخاصة حول الأحداث الرئيسية مثل حركة الأسعار، والتقسيم إلى النصف، والانتخابات الأمريكية. حيث تم نشر 140 مليون منشور توتير يحتوي على كلمة "بيتكوين" على X في عام 2024، وهو ما يمثل زيادة قدرها 65% على أساس سنوي
وشهد موقع ريديت reddit والقسم المتعلق بالبيتكوين فيه نموًا أكبر بكثير. حيث ارتفع عدد مشتركي /r/bitcoin بنسبة 25% في عام 2024 ليصل إلى 7470000 مشترك
ولقد تركت بنفسي منتدى BitcoinTalk القديم منذ سنوات عديدة لأنني شعرت أنه قل الاهتمام والمشاركه بالمنتديات الحواريه واستبدلها الناس بوسائل التواصل الاجتماعي مثل X توتير وريديت وغيرها. ويبدو أن نمو المستخدمين على منتدى BitcoinTalk قد تباطأ بشكل أكبر في عام 2024 ولم يرتفع عدد مشتركيه مقارنه بالسنه الماضيه سوا 2% فقط
الاهتمامات الأكاديمية:
يبدو أن الاهتمام الأكاديمي بالبيتكوين قد وصل إلى نقطة كبيره من التشبع حيث وصلنا إلى 30 ألف مرجع سنويًا وهو عدد كبير جدًا!
إما بشكل تخصصي فأن خبراء التشفير قد قل اهتمامهم بالبيتكوين وقلت اوراقهم الأكاديمية عن البيتكوين
التمويل والتطويرات التقنيه Funding and Forking :
لقد تراجعت استثمارات رأس المال في العملات الرقميه بشكل حاد في عام 2022 مع تفاقم أزمة السوق الهابطة والائتمان وانهيار منصة FTX. وكما توقعت في تقرير العام الماضي، فإن رأس المال الاستثماري بدأ يعود إلى السوق الصاعدة. حيث ارتفع تمويل رأس المال الاستثماري في العملات الرقمية 28% على أساس سنوي إلى 13.6 مليار دولار
ومن المثير للاهتمام أن هذا السوق الصاعد يبدو مختلفًا بعض الشيء من حيث هيمنة القيمة السوقية للبيتكوين مقارنه بالعملات البديله وأظن أن هناك بعض الأشياء التي تحدث:
1. يتدفق قدر كبير من السيوله إلى البيتكوين عبر صناديق الاستثمار المتداولة بالسوق الأمريكي Bitcoin spot ETFs والمؤسسات وليس هناك طريق أو اهتمام مماثل من الصناديق لتتدفق هذه الأموال إلى العملات البديلة.
2. لقد أدى تشدد هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية SEC على مدى السنوات القليلة الماضية إلى تثبيط العملات البديلة ومن المرجح أن تعتبر أوراقًا مالية غير مسجلة، لذا فإن الكثير من المقامرة الآن تحدث في عملات ميم كوين memecoins التي لا تقدم أي وعود بأي شيء. تميل عمر قصير.
من ناحية أخرى، لم يكن سردية "المدفوعات السريعة والرخيصة" جيدًه بالنسبة لسلالات العملات الناتجه عن فورك البيتكوين مثل B Cash وSatoshi Vision. هذه ساحة تنافسية للغاية حيث يمكن لعشرات إن لم يكن مئات العملات البديلة أن تدعي أنها "الأفضل". وبالطبع، تواصل البيتكوين نفسها المنافسة في هذا المجال عبر شبكة البرق على الطبقه الثانيه Lightning Network، والتي سنتناولها لاحقًا.
وبالتعرض لفورك البيتكوين عملة BSV لضربات شديدة على مدار العام حيث خسر مؤسسها كريج رايت قضية واحدة تلو الأخرى في المحكمة، وعانى في النهاية من هزيمة مهينة ضد COPA مما أجبره على الإعلان علنًا وبشكل مهين والاعتراف أنه ليس ساتوشي ناكاموتو
المعاملات على السلسلة On-Chain Transactions:
بلغت قيمة التحويلات اليومية لعملة البيتكوين على شبكة البلوكشاين 9.3 مليار دولار يوميًا في عام 2024، أي أكثر من 9 أضعاف مقارنة بعام 2023
وعلى الرغم من أن تطوير شبكة البرق للبيتكوين Lightning Network قد أحرز مزيدًا من التقدم في عام 2024، فبفضل ميزات الخصوصية الأقوى، سنحصل دائمًا على إحصائيات أكثر دقة للنشاط على السلسلة.
والجانب الأكثر إثارة للجدل في الطبيعة المتغيرة لعملة البيتكوين هو رسوم المعاملات. وخلال أواخر عام 2017 وأوائل عام 2018 تسببت الرسوم المتزايدة في إحباط كبير للمستخدمين الذين حاولوا إجراء معاملات بمبالغ قليله ، لكن الرسوم كانت قريبة من الصفر لمدة عامين بعد ذلك بسبب مجموعة متنوعة من العوامل. وأدى انخفاض الطلب على المعاملات، وتحسين خوارزميات تقدير الرسوم، وتبني segregated witness ، وتجميع المعاملات، وتفعيل شبكة البرق إلى استخدام أكثر كفاءة لمساحة الكتلة وتنازع أقل على هذا المورد النادر.
وكان عام 2024 مثيرًا للاهتمام فيما يتعلق برسوم التعدين لأننا سجلنا ارتفاعات إجمالية جديدة من حيث الدولار الأمريكي، ولكن ليس من حيث عملة البيتكوين.
حيث بلغ متوسط الإيرادات التي تم تحصيلها من خلال رسوم المعاملات من قبل المعدنين 2500000 دولار يوميًا في عام 2024. وهذا يمثل زيادة بنسبة 25% على أساس سنوي
وكانت هناك عدة ارتفاعات في الطلب على مساحة الكتلة طوال العام مما أدى إلى هذه النتيجة، لأن الطلب كان قريبًا من الصفر بخلاف ذلك.
وعلى الرغم من هبوط سوق مساحة الكتلة، فإن المعدنين يحققون أداءً جيدًا بسبب ارتفاع سعر البيتكوين.
حيث لم يحصل المعدنين سوى 5% من إيراداتهم من رسوم المعاملات في عام 2024
اما بخصوص نمو مجموعة UTXO، وعلى الرغم من أنه يبدو أنه وصل إلى مرحلة الثبات في النصف الأخير من العام. من المحتمل أن تكون مساحة الكتلة الرخيصة قد شجعت على المزيد من توحيد UTXO. ربما ساهم ارتفاع Runes أيضًا في هذا، لأنها تستخدم مخرجات OP_RETURN التي لا تنشئ UTXOs.
ترسيخ بيانات البيتكوين Bitcoin Data Anchoring:
في حين قد تعتقد أن البيتكوين عبارة عن عملة رقمية، فإن بعض المستخدمين يعتبرونها بمثابة مرساة ثقة . من خلال تضمين البيانات في سلسلة الكتل الخاصة بالبيتكوين، ويمكن للأنظمة الأخرى اكتساب خصائص جديدة مثل مقاومة العبث وعدم القدرة على التغيير.
وزادت كمية المخرجات التي تم تضمين البيانات فيها في البلوكشاين للبيتكوين blockchain بمعدل غير مسبوق في عام 2019، ويرجع ذلك في الغالب إلى التعدين "إثبات الإثبات" من Veriblock الذي توقف في النهاية بسبب عدم استدامته اقتصاديًا. وكان استخدام OP_RETURN في انخفاض لمدة 4 سنوات حتى إطلاق وسوم Runes.
حيث ارتفعت مخرجات Bitcoin OP_RETURN (مرساة البيانات) التي تم إنشاؤها في عام 2024 إلى أعلى مستوى لها على الإطلاق بأكثر من 80،000،000 ويرجع هذا بالكامل إلى شعبية بروتوكول وسوم Runes الذي تم إطلاقه عند النصف في أبريل 2024
لكن OP_RETURN ليست الطريقة الوحيدة لربط أنظمة أخرى بسلسلة بلوكتشين البيتكوين. تستخدم السلاسل الجانبية آليات الربط لقفل البيتكوين تشفيريًا على السلسلة الرئيسية ثم السماح للمستخدمين بفتح كمية متناسبة من الرموز على سلسلة جانبية. ويسمح هذا بالتجريب مع ميزات أخرى من غير المرجح إضافتها إلى بروتوكول البيتكوين. لسنوات عديدة كانت سلسلتا الإنتاج الجانبيتان الوحيدتان هما RSK و Liquid. واعتبارًا من اليوم، يوجد أكثر من اثنتي عشرة شبكة قد تدعي أنها سلاسل جانبية، وعلى الرغم من أنني متشكك في خصائصها الأمنية. أصبح مشهد مشاريع الطبقه الثانيه للبيتكوين Bitcoin Layer 2 أكثر تنوعًا على مدار العام الماضي ومن الصعب مواكبة ومتابعة ذلك!
وقيل لي أن موقع إحصائيات الوقت الفعلي ليس دقيقًا بشكل خاص وأن Rootstock يتم تعدينه عن طريق دمج ما يقرب من 55% من إجمالي معدل التجزئة
وقل معدل تجزئة البيتكوين الذي يتم دمج التعدين لتقليل السلسلة الجانبية @rootstock_io من 47% إلى 45% خلال عام 2024.(stats.rootstock.io) انخفضت كمية BTC المرتبطة بالأصل من 3,210 إلى 2,873
كما شهدت سلسلة Liquid الجانبية الخاصة بـ Blockstream نموًا ضئيلًا في عام 2024. حيث زادت كمية البيتكوين المربوطة في السلسلة الجانبية @Liquid_BTC بنسبة 1% فقط لتصل إلى 3784
شبكة البرق Lightning Network :
ظلت الشبكة القابلة للملاحظة ثابتة إلى حد ما في عام 2024. ويبدو أننا شهدنا بعض توحيد قنوات السيولة مع إغلاق الكثير من القنوات، ولكن يبدو أن المشغلين الرئيسيين أفادوا بأنهم قادرون على تحقيق نتائج أفضل مع سيولة أقل الآن.
حيث كان اداء قنوات شبكة البرق Lightning Network في عام 2024 كالتالي:
مجموع القنوات انخفضت 15% إلى 55,502
العقد مع القنوات ارتفعت 4% إلى 17252
بيتكوين في تلك القنوات ارتفع 1% إلى 5,193
قيمة الشبكة بالدولار الأمريكي ارتفعت بنسبة 148% لتصل إلى 499 مليون دولار
ويبدو أن هذا يدعم فكرة أن العديد من القنوات التي تم إغلاقها كانت تلك التي تتمتع بسعة سيولة أقل. وقيل لي إن هناك العديد من اللاعبين الرئيسيين الذين يديرون قنوات خاصة عالية السعة مع بعضهم البعض ولكن ليس لدينا طريقة للتحقق من هذه الشائعة.
التمويل اللامركزي DeFi:
في حين يحب الكثيرون الإشارة إلى أن "هناك بيتكوين اكثر على شبمة الإثيريوم Ethereum مقارنة بشبكة البرق Lightning Network"، فإن هذه الأرقام لا يمكن مقارنتها تقريبًا لأن نماذج الأمان مختلفة تمامًا. كانت هناك بعض الدراما في wrapped bitcoin - WBTC وهي عمله تمثل البيتكوين على شبكة الإثيريوم وعندما جاء جاستن صن سيء الذكر وتولى ملكية المشروع، أدى إلى إلغاء منصة Coinbase لادراج عملة WBTC من منصتها.
وانخفض إجمالي المعروض من WBTC بنسبة -16% خلال عام 2024 ويبلغ الآن 132،350 WBTC.
وحتى هذا العام، كان فهمي هو أن كمية البيتكوين الحقيقيه التي تغطي مشروع WBTC كانت تحت وصاية شركة BitGo، ولكن مع استحواذ جاستن صن على المشروع، يبدو أنهم انتقلوا إلى ترتيبات وصاية متعددة الاختصاصات. ومع ذلك، ما زلت أعتقد أن عرض WBTC أقرب إلى معدل "الأرصدة في البورصاتالمركزية".
أمن وصحة الشبكة
Network Security and Health:
بدأ عدد عقد البيتكوين Bitcoin nodes في الارتفاع مرة أخرى هذا العام. وفي حين أن عددًا قليلًا نسبيًا من مستثمري البيتكوين يديرون بانفسهم عقدًا، فإن هذا مؤشر جيد على زيادة عدد المتحمسين المتشددين والمزيد من الشركات التي تتبنى البيتكوين.
حيث ارتفع عدد عقد البيتكوين التي يمكن الوصول إليها بنسبة 19% خلال عام 2024 إلى 20367 عقده وفقًا لـ Bitnodes
وارتفع عدد العقد التي لا يمكن الوصول إليها (خلف أجهزة التوجيه التي لا تحتوي على إعادة توجيه للمنافذ) بشكل كبير في الربع الرابع. ومع ذلك، لا يبدو هذا الارتفاع طبيعيًا بشكل خاص...
وفقًا لتقديرات @LukeDashjr لعدد العقد التي لا يمكن الوصول إليها / غير المستمعة، ارتفع العدد الإجمالي لعقد البيتكوين بنسبة 49% من 65000 إلى 96852 خلال عام 2024
ولقد تم تنفيذ مجموعة متنوعة من التحسينات في الشبكه بواسطة فريق Bitcoin Core على مر السنين؛ وكان أداء الشبكة انتشار كتلة البيتكوين بين العقد ثابتًا ومستقر إلى حد ما منذ عام 2019. حيث تتراوح أوقات انتشار كتلة البيتكوين حوالي نصف ثانية لنصف العقد على الشبكة لتلقي واستقبال الكتلة الأحدث في عام 2024
وظلت أوقات انتشار معاملات البيتكوين حوالي 5 ثوانٍ للوصول إلى نصف العقد على الشبكة. وهذا أبطأ عمدًا مما كان عليه في السابق، حيث تقوم العقد بعمل تأخيرات عشوائية لتحسين خصوصية الشبكة
وبعد ذلك، لدينا مقياس جديد نسبيًا. وهو ذو صلة بسبب المشكلات التي لاحظتها أثناء المزامنة، والتي تسبب فيها العقد التي لديها نطاق ترددي منخفض للغاية.حيث يتراوح متوسط النطاق الترددي الصاعد لعقدة البيتكوين حول 10 ميجابت في الثانية طوال عام 2024
كما نرى، فإن متوسط عرض النطاق الترددي الصاعد لعقدة البيتكوين التي يمكن الوصول إليها محدود للغاية. لماذا يحدث هذا؟ لأن معظم العقد تعمل في المنزل، على مقدمي خدمات الإنترنت للافراد الذين يميلون إلى خفض سرعات النت بشكل كبير.
وبالانتقال إلى الأمان الديناميكي الحراري: واصل معدل تجزئة الشبكة Bitcoin Hashrate مساره التصاعدي إلى أعلى مستوياته على الإطلاق.
حيث ارتفع معدل تجزئة شبكة البيتكوين بنسبة 56% في عام 2024، من 512 إلى 800 إكساهاش في الثانية
وعلى الرغم من الزيادات الهائلة في معدل التجزئة، إلا أن الكتل تستمر في الوصول بوتيرة منتظمة!
حيث انتج 877670 كتله على البلوكشاين لل #البيتكوين #Bitcoin خلال 16 عامًا.وهذا يعني متوسط 9:35 دقيقة لانتاج كل كتلة.هذه نسبة دقة 96% مقابل هدف 10 دقائق الذي وضعه ساتوشي والسر في هذا النجاح هو معادلة صعوبة التعدين للبيتكوين Bitcoin Mining Difficulty
شكرًا لساتوشي ناكاموتو
إن عدد أيام المكافئة لبروتكول إثبات العمل proof-of-work هو مقياس مثير للاهتمام، رغم أنه لا ينبغي تفسيره على أنه هجوم معقول يجب أن نقلق بشأنه. من الناحية النظرية، يمكن للمهاجم أن يمتلك 1000% من إجمالي معدل تجزئة الشبكة أو أكثر وأن يقوم بهجمات مختلفة لإعادة تنظيم الكتل والإنفاق المزدوج double spending attacks. ومن الناحية العملية، بالطبع، هناك الكثير من القيود المادية على الحصول على هذا المستوى من الأجهزة والكهرباء لتنفيذ الهجوم
حيث ارتفع مقياس عدد أيام المكافئة لبروتكول إثبات العمل proof-of-work خلال عام 2024 لأن معدل التجزئة تسارع بشكل أبطأ نسبيًا مقارنة بعام 2023.وسيتعين على المهاجم الذي يمتلك 100% من معدل التجزئة الحالي أن يقضي أكثر من عامين في التعدين بشكل خاص من أجل تجميع ما يكفي من إثبات العمل Proof-of-work لإعادة تنظيم سلسلة الكتل للبيتكوين Bitcoin blockchain بأكملها واختراقها
ولم يكن النمو في معدل التجزئة العالمي Bitcoin Hashrate يتزايد فحسب، بل كان يتسارع منذ البداية.
حيث تسارعت وتيرة الأمان الديناميكي لعملة البيتكوين بمعدل متوسط بلغ 9170 جيجا هاش/ثانية مربعة في عام 2024
والصوره المرفقه ادناه توضح الاسارع السنوي
ومن حيث أمن النظام البيئي بشكل عام، كان عام 2024 عامًا جيدًا جدًا.
إن مقياس الخسارة بسبب عمليات الاختراق يظهر في الواقع خطًا فاصلًا من حيث الأمان بين "البيتكوين" الآمنة و"العملات البديله" الأقل أمان- حيث كانت هناك مئات من عمليات الاختراق بقيمة تقارب 2 مليار دولار خلال عام 2024. وعلى الرغم من أن المبلغ الإجمالي المسروق انخفض بنسبة -24% - ويرجع ذلك على الأرجح إلى تقليل كوريا الشمالية بشكل كبير من هجماتها بعد يونيو عندما أصبحت أكثر تورطًا في الحرب بين روسيا وأوكرانيا.
ويبدو أن حوالي 400 مليون دولار من هذه السرقات كانت من البيتكوين و 300 مليون دولار كانت من اختراق واحد لبورصة مركزية (DMM). ولولا اختراق DMM والذي ليس اختراق لشبكة البيتكوين ولكن اختراق للنظام الداخلي للمنصه، لكنا حافظنا على مقياس العام الماضي بأن حوالي 5% فقط من عمليات الاختراق في هذا المجال تؤدي إلى خسارة بيتكوين ، وهو أمر مذهل للغاية نظرًا لأن البيتكوين تشكل أكثر من 60% من مجمل القيمة السوقية للعملات الرقمية وللنظام البيئي بأكمله. ما هو تفسير هذا؟ أعتقد أنه واضح جدًا: تميل عمليات الاختراق عالية القيمة إلى استغلال نقاط الضعف في العقود الذكية المعقدة والجسور والتطبيقات في العملات البديلة والتي لم يتم فحصها بدقة. البساطة النسبية لعملة البيتكوين تجعلها أكثر أمانًا، لذلك ينتقل المهاجمون إلى أهداف أكثر ليونة في العملات البديله.
وتميل الهجمات المادية إلى الارتباط بارتفاع اسعار العملات؛ وكما هو متوقع، أدت القيم المتزايدة إلى المزيد من الهجمات.
حيث ارتفعت كمية البيتكوين التي تم الإبلاغ عن سرقتها في عمليات اختراق رفيعة المستوى بنسبة 150% على أساس سنوي لتصل إلى حوالي 5200 حبة بيتكوين. ومع ذلك، لا تزال هذه النسبة ضئيلة للغاية حيث لا تتجاوز 0.026% من إجمالي المعروض النقدي للبيتكوين
ولسوء الحظ، أتوقع أن يستمر هذا المعدل في الارتفاع. في الواقع، وشهدنا بالفعل وقوع أول هجوم جسدي في يوم رأس السنة! حيث استهدف مجرمان عائلة مؤثر في مجال العملات المشفرة مقيم في فرنسا ويعيش الآن في دبي. واقتحموا منزل والده، وقيدوا الأسرة، واختطفوا الأب. وبعد ذلك، اتصلوا بالمؤثر وطالبوه بفدية، وسكبوا البنزين على الأب !!
تكلفة تشغيل العقدة Cost of Node Operation:
من المرجح أن يكون أي شخص يتابع مجال البيتكوين لفترة طويلة على دراية بالنقاش حول التوسع الذي أدى إلى مجموعة متنوعة من الشوكات البرمجية والتعظيلات التقنيه على شبكة البلوكشاين للبيتكوين blockchain.
ومن حيث إجمالي التخزين المطلوب، انخفض معدل النمو السنوي لسلسلة الكتل إلى 17%، ليعود إلى الاتجاه الطبيعي بعد حدوث انعكاس في عام 2023 بسبب النقوش inscriptions. وبالطبع يمكنك دائمًا تشغيل عقدة مقطوعة (رغم أنها ستظل مضطرة إلى تنزيل جميع البيانات أثناء المزامنة الأولية) والتي تحتاج فقط إلى 10 جيجابايت أو نحو ذلك. حيث انه خلال عام 2024، نمت سلسلة كتل البيتكوين من 537.9 جيجابايت إلى 626.5 جيجابايت بمعدل نمو سنوي قدره 16.5%
وعلى الرغم من أنني لم أقم بإجراء اختبارات مزامنة العقد السنوية الخاصة بي بعد، إلا أنني أتوقع أنها ستظهر أن مزامنة العقد لا تتباطأ بشكل كبير، لأن كمية مناسبة من مساحة الكتلة يتم استهلاكها بواسطة بروتوكولات meta مثل Runes التي تشغل مساحة الكتلة دون استهلاك الكثير من موارد وحدة المعالجة المركزية للتحقق من الصحة.
وحصلنا أيضًا على ميزة جديدة في Bitcoin Core هذا العام تتيح لك تسريع وقت المزامنة الأولي للعقدة بشكل كبير. يمكنك العثور على معلومات أعمق في مقالي الخاص عن UTXO هنا :
blog.lopp.net/bitcoin-node-s…
اقتصاديات البيتكوين Bitcoin Economics:
كما هي العادة، كانت العديد من المقاييس الاقتصادية لعملة البيتكوين مرتبطة بسعر الصرف. فقد ارتفعت التقلبات السعريه، ولكن من المدهش أنها لم ترتفع كثيراً. حيث بلغ متوسط تقلب سعر صرف البيتكوين لمدة 30 و60 يومًا حوالي 2% خلال عام 2024 - وهو أعلى بقليل من أدنى مستوياته التاريخية التي شهدناها في عام 2023
ويبدو أن الانخفاض في شعبية النقوش أدى إلى انخفاض الضغوط الهبوطية على القيمة المتوسطة للمعاملات.
ولقد وصلنا إلى أعلى مستوى على الإطلاق من حيث القيمة المنقولة على السلسلة!
ومن وجهة نظر تاريخية نسبية، كان الانخفاض الإجمالي في سعر الصرف أمرا نموذجيا لعام سوق صاعد مبكر.
من جهه اخرى تستمر شركة $MSTR مايكروستراتيجي Microstrategy في شراء البيتكوين والآن هناك العديد من الشركات العامة الأخرى التي تنفذ استراتيجيات شراء وخزانة البيتكوين.
حيث ارتفعت القيمة المتوسطة لمعاملات البيتكوين على السلسلة من 15 دولارًا إلى 62 دولارًا على أساس سنوي. وتم تقليص هذا المقياس إلى الأسفل منذ انتشار الترتيبات التي تميل إلى الحصول على قيم منخفضة لمخرجات المعاملات
وانخفضت أرصدة العملة بالكامل قليلاً، وربما يرجع ذلك إلى توحيد UTXO كما رأينا سابقًا.
وتقدر شركة .@coinmetrics (عن طريق إزالة مخرجات التغيير المحتملة) أن 6.6 تريليون دولار تم نقلها عبر سلسلة بلوكتشين البيتكوين في عام 2024، بمعدل 210 ألف دولار في الثانية
كذلك انخفضت العناوين التي تحتوي على أرصدة بقيمة واحد بيتكوين أو أكثر إلى ما دون 1000000 عنوان في عام 2024
وزاد عدد التجار الذين يقبلون الدفع بالبيتكوين لشراء منتجاتهم وخدماتهم والمسجلين في @btcmap بنسبة 25% في عام 2024
تداول البيتكوين Bitcoin Trading:
في العام الماضي، انخفض استخدام أجهزة الصراف الآلي للبيتكوين BITCOIN ATM للمرة الأولى في تاريخ البيتكوين. ولم نتعاف تمامًا من هذه الخسارة، لكن يبدو أن عام 2025 سيشهد ارتفاعات قياسية جديدة. حيث شهد عام 2024 انخفاض في عمليات صرافات البيتكوين Bitcoin ATM ، بنسبة 8% إلى 38,744 عمليه
وظل حجم تداول البيتكوين الفوري في المنصات المركزية للافراد ثابتًا إلى حد ما طوال عام 2024 حتى مع تضاعف سعر البيتكوين
كما ان كميات البيتكوين الموجوده بالمنصات المركزيه لم تتغير كثيرًا في عام 2024؛ ويبدو ان الجميع يحتفظون بالبيتكوينفي محافظ بارده.
ولدي بعض التحفظات على مقاييس "الارصده للمنصات المركزيه" القائمة على السلسلة مثل الأرصدة المحتفظ بها في البورصات. هذه المقاييس غير كاملة بمعنى أنها تميل إلى أن تصبح أكثر دقة مع مزيد من التبصر. أي أنه إذا أرسلت البورصة مجموعة من الأموال إلى عنوان تخزين بارد لم يسبق له مثيل، فلا يمكن نسبها إليها حتى وقت ما في المستقبل عندما تنفق الأموال. وعلى هذا النحو، عندما عدت وراجعت تقارير العام السابق الخاصة بهذا المقياس، تغيرت الأرقام! في العام الماضي، أبلغت عن رصيد إغلاق قدره 2.3 مليون بيتكوين في البورصات
وانخفضت أرصدة البيتكوين في البورصات (المقدرة عبر الاستدلالات على السلسلة) بحلول نهاية عام 2024، لتنهي العام بانخفاض بنسبة 8% إلى 2،786،122 وفقًا لـ @glassnode
ولقد قمت بفحص الرصيد الذي أبلغ عنه Glassnode في 1 يناير 2024 مقارنة بما أبلغوا عنه اليوم باعتباره الرصيد في 1 يناير 2024. لقد تم تعديله بالزيادة بنسبة 30%! وبالتالي فإن الانخفاض بنسبة 8% المبلغ عنه لعام 2024 يبدو ضمن هامش الخطأ؛ فقد يكون قريبًا من الصفر.
ارتفع الاهتمام المفتوح بعقود البيتكوين المختلفة Open interest بشكل كبير.
وارتفعت عقود الفائدة المفتوحة Open interest في عقود البيتكوين الدائمة والآجلة بنسبة 167% في عام 2024 إلى 28.8 مليار دولار
النقوش والترتيبات Inscriptions & Ordinals:
لا شك أن النقوش كان لها تأثير على نظام البيتكوين البيئي هذا العام، وإن لم يكن بقدر تأثيرها في عام 2023. فقد تسببت في ارتفاعات حادة في استخدام مساحة الكتلة، وخلق طلب مرتفع وبالتالي رسوم المعاملات، وتسريع نمو مجموعة UTXO، وبالطبع أطلقت جولة أخرى من المناقشات حول ما ينبغي أن يشكل "اشغال غير مفيد للشبكه".
وأدى إطلاق Runes عند النصف إلى رسوم عالية تاريخيًا، على الرغم من أنه من المؤكد أن هناك سؤالًا مفتوحًا حول ما إذا كان هذا البروتوكول الفوقي سيستمر لفترة طويلة.
وتم تخزين 21 مليون نقش على blockchain Bitcoin في عام 2024، وهو انخفاض بنسبة 60% على أساس سنوي. وانخفضت رسوم التعدين المدفوعة مقابل النقوش بشكل كبير بعد شهر أبريل
وتم إجراء 21 مليون معاملة Runes على شبكة البيتكوين في عام 2024، مما أدى إلى دفع إجمالي قدره 2634 بيتكوين في رسوم التعدين.ومع ذلك، فإن الجزء الأكبر من الرسوم المدفوعة كان حول الإطلاق الأولي للبروتوكول عند النصف
ما الذي أعتقد أنه سيحدث فيما يتعلق بالترتيب في السنوات القادمة بخصوص النقوش؟
لا نتوقع حدوث أي تغييرات في البروتوكول/العقدة التي تحاول منع النقوش. هناك إجماع تقريبي بين المجتمع التقني على أن هذه ليست معركة تستحق خوضها.
ونظرًا للسوق الصاعد الحالي، لا أعتقد أننا سنرى هذا النظام البيئي يذبل في عام 2025 - بل قد يصبح أكثر جنونًا بسبب الضجيج والخوف من تفويت الفرصة. FOMO
وأتوقع أن التاريخ سوف يكرر نفسه في نهاية المطاف وأن الغالبية العظمى من مشاريع النقوش ordinals سوف تفشل في إيجاد منتج مستدام يناسب السوق. ولكن القليل منها قد يستمر.
وسيكون من المثير للاهتمام أن نرى كم من الوقت يهدره بعض الناس في التذمر من الأشخاص الذين يستخدمون البيتكوين بطرق لا يوافقون عليها. أنا نفسي سئمت بالفعل من هذه المناقشات غير المثمرة.
التطوير التقني Technical Development:
على مستوى البروتوكول، تم إجراء قدر لا بأس به من الأبحاث في عام 2024. إذا كنت تريد التعمق في التطورات منخفضة المستوى، فإنني أوصي بقراءة مراجعة العام لـ Bitcoin Optech . لقد سررت برؤية الاهتمام المتجدد والمناقشة نحو تنشيط مقترحات الشوكة الناعمة Soft fork المختلفة التي من شأنها تحسين أمان البروتوكول وقابليته للتطوير بشكل أكبر.
ومن الجدير بالذكر أن قائمة بريد البيتكوين كور Bitcoin core انتقلت من Linux Foundation إلى مجموعات Google في بداية عام 2024 ولم تنتقل بقائمة المشتركين، لذلك من المحتمل أن يكون عدد المشتركين قد انخفض بشكل كبير.
وانخفض حجم البريد الإلكتروني لقائمة بريد تطوير البيتكوين بنسبة 25% أخرى على أساس سنوي
ويعتبر منتدى Delving Bitcoin منتدى جديدًا إلى حد ما للمناقشة الفنية - وقد اكتسب اعتمادًا على مدار العام ويمكن الوصول له من الرابط التالي
delvingbitcoin.org
ويواصل مشروع Bitcoin Core التحسن.
التوقعات:
أتوقع أن يشهد عام 2025 أعلى مستوى على الإطلاق في الهجمات المادية ضد مالكي البيتكوين وأسرهم. ومن المرجح أن نسمع عن هجوم جديد كل أسبوع تقريبًا.
خاتمة:
لا يعرف معظم الناس سوى سعر صرف البيتكوين، إن وجد. لكن سعر الصرف هو مجرد واحد من بين العديد من المقاييس التي يمكننا استخدامها لمراقبة تطور هذا النظام البيئي. وفي حين يمكن التلاعب بأي مقياس معين أو أخذه من مصادر ليست موثوقة بنسبة 100%، فمن خلال استخدام مجموعة متنوعة من المقاييس والمصادر يمكننا الحصول على فكرة تقريبية عن الاتجاهات في هذا المجال.
وكان عام 2024 بمثابة عام العودة إلى الوراء. فقد فزنا بعدد من المعارك المهمة في الساحتين القانونية والسياسية، ويبدو أن عام 2025 سيكون أكثر سلاسة بالنسبة للصناعة.
لقد حاربتنا القوى الحاكمة لسنوات وخسرت.
انتهى التقرير .. اتمنى الفائدة للجميع
https://blog.lopp.net/bitcoin-2024-annual-review/
من كتابة Jameson Lopp @lopp ترجمته بتصرف
5 يناير 2025
تحتاج 21 دقيقة للقراءة
بهذا التقرير تغطية شاملة للمقاييس عبر عدد من القطاعات المختلفة في النظام البيئي للبيتكوين لقياس الأداء في عام 2024
لطالما كنت مفتونًا بالأرقام الأولية المتعلقة بالحالة التشغيلية ونمو عملة البيتكوين، خاصة مع تزايد تعقيد دورة حياة التبني. وقد دفعني هذا الاهتمام إلى إنشاء موقع Statoshi.info في عام 2014 لتتبع مقاييس البيتكوين من منظور عقدة كاملة
ولتحقيق نفس الغاية، قمت بتجميع قياسات إحصائية لنمو البيتكوين في عام 2024 من مجموعة متنوعة من المصادر. وقد يكون من الصعب رؤية كل الأجزاء المتحركة نظرًا لأن البيانات موزعة على هذا النحو، لكن الصورة تصبح أكثر وضوحًا عند جمعها جميعًا معًا
الموضوع الوحيد الذي استنتجته من كل هذه المقاييس هو أن عام 2024 هو عام سوق الصعود القوي، ولكن الكثير من الناس لم يدركوا ذلك بعد - فنحن بعيدون عن ذروة السوق والدوره والضجيج والخوف من تفويت الفرصة FOMO
إن البيتكوين في طليعة نظام بيئي متزايد التعقيد يستمر في النمو بطرق متنوعة. وللعام السادس عشر على التوالي، رفضت البيتكوين بعناد أن تموت! ليس هذا فحسب، بل يبدو أن المنتقدين تخلوا عن إعلان وفاتها علنًا. وهبطت نسبة مقولات واخبار أن البيتكوين ستموت إلى أقل مستوى في تاريخ البيتكوين
ولقد لاحظت انتشار روايات جديدة بين الكارهين مفادها أن "مخطط مادوف البونزي للنصب نفسه استمر لمدة 16 عامًا" و"السوق يمكن أن تظل غير عقلانية لفترة أطول مما يمكنك أن تظل قادرًا على الوفاء بالتزاماتك". وأظن أن الكثير من هؤلاء الأشخاص سيستمرون في كره البيتكوين حتى تدوم حتى بعدهم
اهتمامات عامه:
الوافد الجديد هذا العام من حيث الاهتمام النسبي بالبحث هو... دولة سويسرا ! ليس فقط سويسرا لديها مبادرة الخطة البديلة في لوغانو، بل إن العديد من البنوك السويسرية الكبرى تدعم البيتكوين وهناك قدر لا بأس به من الدعاية لها في جميع أنحاء البلاد
ظل الاهتمام العام بالموارد التعليمية للبيتكوين منخفضًا وهذا أمر منطقي، حيث لا نميل إلى رؤية العديد من الافراد الوافدين الجدد حتى تصل مرحلة الخوف من تفويت الفرص FOMO في ذروة سوق الصعود وقد انخفض نسبة قراءة الموارد التعليمية في موقعي بنسبة -٢٠% في عام 2024
وكان هناك الكثير من الحديث حول البيتكوين في منصة X توتير، وخاصة حول الأحداث الرئيسية مثل حركة الأسعار، والتقسيم إلى النصف، والانتخابات الأمريكية. حيث تم نشر 140 مليون منشور توتير يحتوي على كلمة "بيتكوين" على X في عام 2024، وهو ما يمثل زيادة قدرها 65% على أساس سنوي
وشهد موقع ريديت reddit والقسم المتعلق بالبيتكوين فيه نموًا أكبر بكثير. حيث ارتفع عدد مشتركي /r/bitcoin بنسبة 25% في عام 2024 ليصل إلى 7470000 مشترك
ولقد تركت بنفسي منتدى BitcoinTalk القديم منذ سنوات عديدة لأنني شعرت أنه قل الاهتمام والمشاركه بالمنتديات الحواريه واستبدلها الناس بوسائل التواصل الاجتماعي مثل X توتير وريديت وغيرها. ويبدو أن نمو المستخدمين على منتدى BitcoinTalk قد تباطأ بشكل أكبر في عام 2024 ولم يرتفع عدد مشتركيه مقارنه بالسنه الماضيه سوا 2% فقط
الاهتمامات الأكاديمية:
يبدو أن الاهتمام الأكاديمي بالبيتكوين قد وصل إلى نقطة كبيره من التشبع حيث وصلنا إلى 30 ألف مرجع سنويًا وهو عدد كبير جدًا!
إما بشكل تخصصي فأن خبراء التشفير قد قل اهتمامهم بالبيتكوين وقلت اوراقهم الأكاديمية عن البيتكوين
التمويل والتطويرات التقنيه Funding and Forking :
لقد تراجعت استثمارات رأس المال في العملات الرقميه بشكل حاد في عام 2022 مع تفاقم أزمة السوق الهابطة والائتمان وانهيار منصة FTX. وكما توقعت في تقرير العام الماضي، فإن رأس المال الاستثماري بدأ يعود إلى السوق الصاعدة. حيث ارتفع تمويل رأس المال الاستثماري في العملات الرقمية 28% على أساس سنوي إلى 13.6 مليار دولار
ومن المثير للاهتمام أن هذا السوق الصاعد يبدو مختلفًا بعض الشيء من حيث هيمنة القيمة السوقية للبيتكوين مقارنه بالعملات البديله وأظن أن هناك بعض الأشياء التي تحدث:
1. يتدفق قدر كبير من السيوله إلى البيتكوين عبر صناديق الاستثمار المتداولة بالسوق الأمريكي Bitcoin spot ETFs والمؤسسات وليس هناك طريق أو اهتمام مماثل من الصناديق لتتدفق هذه الأموال إلى العملات البديلة.
2. لقد أدى تشدد هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية SEC على مدى السنوات القليلة الماضية إلى تثبيط العملات البديلة ومن المرجح أن تعتبر أوراقًا مالية غير مسجلة، لذا فإن الكثير من المقامرة الآن تحدث في عملات ميم كوين memecoins التي لا تقدم أي وعود بأي شيء. تميل عمر قصير.
من ناحية أخرى، لم يكن سردية "المدفوعات السريعة والرخيصة" جيدًه بالنسبة لسلالات العملات الناتجه عن فورك البيتكوين مثل B Cash وSatoshi Vision. هذه ساحة تنافسية للغاية حيث يمكن لعشرات إن لم يكن مئات العملات البديلة أن تدعي أنها "الأفضل". وبالطبع، تواصل البيتكوين نفسها المنافسة في هذا المجال عبر شبكة البرق على الطبقه الثانيه Lightning Network، والتي سنتناولها لاحقًا.
وبالتعرض لفورك البيتكوين عملة BSV لضربات شديدة على مدار العام حيث خسر مؤسسها كريج رايت قضية واحدة تلو الأخرى في المحكمة، وعانى في النهاية من هزيمة مهينة ضد COPA مما أجبره على الإعلان علنًا وبشكل مهين والاعتراف أنه ليس ساتوشي ناكاموتو
المعاملات على السلسلة On-Chain Transactions:
بلغت قيمة التحويلات اليومية لعملة البيتكوين على شبكة البلوكشاين 9.3 مليار دولار يوميًا في عام 2024، أي أكثر من 9 أضعاف مقارنة بعام 2023
وعلى الرغم من أن تطوير شبكة البرق للبيتكوين Lightning Network قد أحرز مزيدًا من التقدم في عام 2024، فبفضل ميزات الخصوصية الأقوى، سنحصل دائمًا على إحصائيات أكثر دقة للنشاط على السلسلة.
والجانب الأكثر إثارة للجدل في الطبيعة المتغيرة لعملة البيتكوين هو رسوم المعاملات. وخلال أواخر عام 2017 وأوائل عام 2018 تسببت الرسوم المتزايدة في إحباط كبير للمستخدمين الذين حاولوا إجراء معاملات بمبالغ قليله ، لكن الرسوم كانت قريبة من الصفر لمدة عامين بعد ذلك بسبب مجموعة متنوعة من العوامل. وأدى انخفاض الطلب على المعاملات، وتحسين خوارزميات تقدير الرسوم، وتبني segregated witness ، وتجميع المعاملات، وتفعيل شبكة البرق إلى استخدام أكثر كفاءة لمساحة الكتلة وتنازع أقل على هذا المورد النادر.
وكان عام 2024 مثيرًا للاهتمام فيما يتعلق برسوم التعدين لأننا سجلنا ارتفاعات إجمالية جديدة من حيث الدولار الأمريكي، ولكن ليس من حيث عملة البيتكوين.
حيث بلغ متوسط الإيرادات التي تم تحصيلها من خلال رسوم المعاملات من قبل المعدنين 2500000 دولار يوميًا في عام 2024. وهذا يمثل زيادة بنسبة 25% على أساس سنوي
وكانت هناك عدة ارتفاعات في الطلب على مساحة الكتلة طوال العام مما أدى إلى هذه النتيجة، لأن الطلب كان قريبًا من الصفر بخلاف ذلك.
وعلى الرغم من هبوط سوق مساحة الكتلة، فإن المعدنين يحققون أداءً جيدًا بسبب ارتفاع سعر البيتكوين.
حيث لم يحصل المعدنين سوى 5% من إيراداتهم من رسوم المعاملات في عام 2024
اما بخصوص نمو مجموعة UTXO، وعلى الرغم من أنه يبدو أنه وصل إلى مرحلة الثبات في النصف الأخير من العام. من المحتمل أن تكون مساحة الكتلة الرخيصة قد شجعت على المزيد من توحيد UTXO. ربما ساهم ارتفاع Runes أيضًا في هذا، لأنها تستخدم مخرجات OP_RETURN التي لا تنشئ UTXOs.
ترسيخ بيانات البيتكوين Bitcoin Data Anchoring:
في حين قد تعتقد أن البيتكوين عبارة عن عملة رقمية، فإن بعض المستخدمين يعتبرونها بمثابة مرساة ثقة . من خلال تضمين البيانات في سلسلة الكتل الخاصة بالبيتكوين، ويمكن للأنظمة الأخرى اكتساب خصائص جديدة مثل مقاومة العبث وعدم القدرة على التغيير.
وزادت كمية المخرجات التي تم تضمين البيانات فيها في البلوكشاين للبيتكوين blockchain بمعدل غير مسبوق في عام 2019، ويرجع ذلك في الغالب إلى التعدين "إثبات الإثبات" من Veriblock الذي توقف في النهاية بسبب عدم استدامته اقتصاديًا. وكان استخدام OP_RETURN في انخفاض لمدة 4 سنوات حتى إطلاق وسوم Runes.
حيث ارتفعت مخرجات Bitcoin OP_RETURN (مرساة البيانات) التي تم إنشاؤها في عام 2024 إلى أعلى مستوى لها على الإطلاق بأكثر من 80،000،000 ويرجع هذا بالكامل إلى شعبية بروتوكول وسوم Runes الذي تم إطلاقه عند النصف في أبريل 2024
لكن OP_RETURN ليست الطريقة الوحيدة لربط أنظمة أخرى بسلسلة بلوكتشين البيتكوين. تستخدم السلاسل الجانبية آليات الربط لقفل البيتكوين تشفيريًا على السلسلة الرئيسية ثم السماح للمستخدمين بفتح كمية متناسبة من الرموز على سلسلة جانبية. ويسمح هذا بالتجريب مع ميزات أخرى من غير المرجح إضافتها إلى بروتوكول البيتكوين. لسنوات عديدة كانت سلسلتا الإنتاج الجانبيتان الوحيدتان هما RSK و Liquid. واعتبارًا من اليوم، يوجد أكثر من اثنتي عشرة شبكة قد تدعي أنها سلاسل جانبية، وعلى الرغم من أنني متشكك في خصائصها الأمنية. أصبح مشهد مشاريع الطبقه الثانيه للبيتكوين Bitcoin Layer 2 أكثر تنوعًا على مدار العام الماضي ومن الصعب مواكبة ومتابعة ذلك!
وقيل لي أن موقع إحصائيات الوقت الفعلي ليس دقيقًا بشكل خاص وأن Rootstock يتم تعدينه عن طريق دمج ما يقرب من 55% من إجمالي معدل التجزئة
وقل معدل تجزئة البيتكوين الذي يتم دمج التعدين لتقليل السلسلة الجانبية @rootstock_io من 47% إلى 45% خلال عام 2024.(stats.rootstock.io) انخفضت كمية BTC المرتبطة بالأصل من 3,210 إلى 2,873
كما شهدت سلسلة Liquid الجانبية الخاصة بـ Blockstream نموًا ضئيلًا في عام 2024. حيث زادت كمية البيتكوين المربوطة في السلسلة الجانبية @Liquid_BTC بنسبة 1% فقط لتصل إلى 3784
شبكة البرق Lightning Network :
ظلت الشبكة القابلة للملاحظة ثابتة إلى حد ما في عام 2024. ويبدو أننا شهدنا بعض توحيد قنوات السيولة مع إغلاق الكثير من القنوات، ولكن يبدو أن المشغلين الرئيسيين أفادوا بأنهم قادرون على تحقيق نتائج أفضل مع سيولة أقل الآن.
حيث كان اداء قنوات شبكة البرق Lightning Network في عام 2024 كالتالي:
مجموع القنوات انخفضت 15% إلى 55,502
العقد مع القنوات ارتفعت 4% إلى 17252
بيتكوين في تلك القنوات ارتفع 1% إلى 5,193
قيمة الشبكة بالدولار الأمريكي ارتفعت بنسبة 148% لتصل إلى 499 مليون دولار
ويبدو أن هذا يدعم فكرة أن العديد من القنوات التي تم إغلاقها كانت تلك التي تتمتع بسعة سيولة أقل. وقيل لي إن هناك العديد من اللاعبين الرئيسيين الذين يديرون قنوات خاصة عالية السعة مع بعضهم البعض ولكن ليس لدينا طريقة للتحقق من هذه الشائعة.
التمويل اللامركزي DeFi:
في حين يحب الكثيرون الإشارة إلى أن "هناك بيتكوين اكثر على شبمة الإثيريوم Ethereum مقارنة بشبكة البرق Lightning Network"، فإن هذه الأرقام لا يمكن مقارنتها تقريبًا لأن نماذج الأمان مختلفة تمامًا. كانت هناك بعض الدراما في wrapped bitcoin - WBTC وهي عمله تمثل البيتكوين على شبكة الإثيريوم وعندما جاء جاستن صن سيء الذكر وتولى ملكية المشروع، أدى إلى إلغاء منصة Coinbase لادراج عملة WBTC من منصتها.
وانخفض إجمالي المعروض من WBTC بنسبة -16% خلال عام 2024 ويبلغ الآن 132،350 WBTC.
وحتى هذا العام، كان فهمي هو أن كمية البيتكوين الحقيقيه التي تغطي مشروع WBTC كانت تحت وصاية شركة BitGo، ولكن مع استحواذ جاستن صن على المشروع، يبدو أنهم انتقلوا إلى ترتيبات وصاية متعددة الاختصاصات. ومع ذلك، ما زلت أعتقد أن عرض WBTC أقرب إلى معدل "الأرصدة في البورصاتالمركزية".
أمن وصحة الشبكة
Network Security and Health:
بدأ عدد عقد البيتكوين Bitcoin nodes في الارتفاع مرة أخرى هذا العام. وفي حين أن عددًا قليلًا نسبيًا من مستثمري البيتكوين يديرون بانفسهم عقدًا، فإن هذا مؤشر جيد على زيادة عدد المتحمسين المتشددين والمزيد من الشركات التي تتبنى البيتكوين.
حيث ارتفع عدد عقد البيتكوين التي يمكن الوصول إليها بنسبة 19% خلال عام 2024 إلى 20367 عقده وفقًا لـ Bitnodes
وارتفع عدد العقد التي لا يمكن الوصول إليها (خلف أجهزة التوجيه التي لا تحتوي على إعادة توجيه للمنافذ) بشكل كبير في الربع الرابع. ومع ذلك، لا يبدو هذا الارتفاع طبيعيًا بشكل خاص...
وفقًا لتقديرات @LukeDashjr لعدد العقد التي لا يمكن الوصول إليها / غير المستمعة، ارتفع العدد الإجمالي لعقد البيتكوين بنسبة 49% من 65000 إلى 96852 خلال عام 2024
ولقد تم تنفيذ مجموعة متنوعة من التحسينات في الشبكه بواسطة فريق Bitcoin Core على مر السنين؛ وكان أداء الشبكة انتشار كتلة البيتكوين بين العقد ثابتًا ومستقر إلى حد ما منذ عام 2019. حيث تتراوح أوقات انتشار كتلة البيتكوين حوالي نصف ثانية لنصف العقد على الشبكة لتلقي واستقبال الكتلة الأحدث في عام 2024
وظلت أوقات انتشار معاملات البيتكوين حوالي 5 ثوانٍ للوصول إلى نصف العقد على الشبكة. وهذا أبطأ عمدًا مما كان عليه في السابق، حيث تقوم العقد بعمل تأخيرات عشوائية لتحسين خصوصية الشبكة
وبعد ذلك، لدينا مقياس جديد نسبيًا. وهو ذو صلة بسبب المشكلات التي لاحظتها أثناء المزامنة، والتي تسبب فيها العقد التي لديها نطاق ترددي منخفض للغاية.حيث يتراوح متوسط النطاق الترددي الصاعد لعقدة البيتكوين حول 10 ميجابت في الثانية طوال عام 2024
كما نرى، فإن متوسط عرض النطاق الترددي الصاعد لعقدة البيتكوين التي يمكن الوصول إليها محدود للغاية. لماذا يحدث هذا؟ لأن معظم العقد تعمل في المنزل، على مقدمي خدمات الإنترنت للافراد الذين يميلون إلى خفض سرعات النت بشكل كبير.
وبالانتقال إلى الأمان الديناميكي الحراري: واصل معدل تجزئة الشبكة Bitcoin Hashrate مساره التصاعدي إلى أعلى مستوياته على الإطلاق.
حيث ارتفع معدل تجزئة شبكة البيتكوين بنسبة 56% في عام 2024، من 512 إلى 800 إكساهاش في الثانية
وعلى الرغم من الزيادات الهائلة في معدل التجزئة، إلا أن الكتل تستمر في الوصول بوتيرة منتظمة!
حيث انتج 877670 كتله على البلوكشاين لل #البيتكوين #Bitcoin خلال 16 عامًا.وهذا يعني متوسط 9:35 دقيقة لانتاج كل كتلة.هذه نسبة دقة 96% مقابل هدف 10 دقائق الذي وضعه ساتوشي والسر في هذا النجاح هو معادلة صعوبة التعدين للبيتكوين Bitcoin Mining Difficulty
شكرًا لساتوشي ناكاموتو
إن عدد أيام المكافئة لبروتكول إثبات العمل proof-of-work هو مقياس مثير للاهتمام، رغم أنه لا ينبغي تفسيره على أنه هجوم معقول يجب أن نقلق بشأنه. من الناحية النظرية، يمكن للمهاجم أن يمتلك 1000% من إجمالي معدل تجزئة الشبكة أو أكثر وأن يقوم بهجمات مختلفة لإعادة تنظيم الكتل والإنفاق المزدوج double spending attacks. ومن الناحية العملية، بالطبع، هناك الكثير من القيود المادية على الحصول على هذا المستوى من الأجهزة والكهرباء لتنفيذ الهجوم
حيث ارتفع مقياس عدد أيام المكافئة لبروتكول إثبات العمل proof-of-work خلال عام 2024 لأن معدل التجزئة تسارع بشكل أبطأ نسبيًا مقارنة بعام 2023.وسيتعين على المهاجم الذي يمتلك 100% من معدل التجزئة الحالي أن يقضي أكثر من عامين في التعدين بشكل خاص من أجل تجميع ما يكفي من إثبات العمل Proof-of-work لإعادة تنظيم سلسلة الكتل للبيتكوين Bitcoin blockchain بأكملها واختراقها
ولم يكن النمو في معدل التجزئة العالمي Bitcoin Hashrate يتزايد فحسب، بل كان يتسارع منذ البداية.
حيث تسارعت وتيرة الأمان الديناميكي لعملة البيتكوين بمعدل متوسط بلغ 9170 جيجا هاش/ثانية مربعة في عام 2024
والصوره المرفقه ادناه توضح الاسارع السنوي
ومن حيث أمن النظام البيئي بشكل عام، كان عام 2024 عامًا جيدًا جدًا.
إن مقياس الخسارة بسبب عمليات الاختراق يظهر في الواقع خطًا فاصلًا من حيث الأمان بين "البيتكوين" الآمنة و"العملات البديله" الأقل أمان- حيث كانت هناك مئات من عمليات الاختراق بقيمة تقارب 2 مليار دولار خلال عام 2024. وعلى الرغم من أن المبلغ الإجمالي المسروق انخفض بنسبة -24% - ويرجع ذلك على الأرجح إلى تقليل كوريا الشمالية بشكل كبير من هجماتها بعد يونيو عندما أصبحت أكثر تورطًا في الحرب بين روسيا وأوكرانيا.
ويبدو أن حوالي 400 مليون دولار من هذه السرقات كانت من البيتكوين و 300 مليون دولار كانت من اختراق واحد لبورصة مركزية (DMM). ولولا اختراق DMM والذي ليس اختراق لشبكة البيتكوين ولكن اختراق للنظام الداخلي للمنصه، لكنا حافظنا على مقياس العام الماضي بأن حوالي 5% فقط من عمليات الاختراق في هذا المجال تؤدي إلى خسارة بيتكوين ، وهو أمر مذهل للغاية نظرًا لأن البيتكوين تشكل أكثر من 60% من مجمل القيمة السوقية للعملات الرقمية وللنظام البيئي بأكمله. ما هو تفسير هذا؟ أعتقد أنه واضح جدًا: تميل عمليات الاختراق عالية القيمة إلى استغلال نقاط الضعف في العقود الذكية المعقدة والجسور والتطبيقات في العملات البديلة والتي لم يتم فحصها بدقة. البساطة النسبية لعملة البيتكوين تجعلها أكثر أمانًا، لذلك ينتقل المهاجمون إلى أهداف أكثر ليونة في العملات البديله.
وتميل الهجمات المادية إلى الارتباط بارتفاع اسعار العملات؛ وكما هو متوقع، أدت القيم المتزايدة إلى المزيد من الهجمات.
حيث ارتفعت كمية البيتكوين التي تم الإبلاغ عن سرقتها في عمليات اختراق رفيعة المستوى بنسبة 150% على أساس سنوي لتصل إلى حوالي 5200 حبة بيتكوين. ومع ذلك، لا تزال هذه النسبة ضئيلة للغاية حيث لا تتجاوز 0.026% من إجمالي المعروض النقدي للبيتكوين
ولسوء الحظ، أتوقع أن يستمر هذا المعدل في الارتفاع. في الواقع، وشهدنا بالفعل وقوع أول هجوم جسدي في يوم رأس السنة! حيث استهدف مجرمان عائلة مؤثر في مجال العملات المشفرة مقيم في فرنسا ويعيش الآن في دبي. واقتحموا منزل والده، وقيدوا الأسرة، واختطفوا الأب. وبعد ذلك، اتصلوا بالمؤثر وطالبوه بفدية، وسكبوا البنزين على الأب !!
تكلفة تشغيل العقدة Cost of Node Operation:
من المرجح أن يكون أي شخص يتابع مجال البيتكوين لفترة طويلة على دراية بالنقاش حول التوسع الذي أدى إلى مجموعة متنوعة من الشوكات البرمجية والتعظيلات التقنيه على شبكة البلوكشاين للبيتكوين blockchain.
ومن حيث إجمالي التخزين المطلوب، انخفض معدل النمو السنوي لسلسلة الكتل إلى 17%، ليعود إلى الاتجاه الطبيعي بعد حدوث انعكاس في عام 2023 بسبب النقوش inscriptions. وبالطبع يمكنك دائمًا تشغيل عقدة مقطوعة (رغم أنها ستظل مضطرة إلى تنزيل جميع البيانات أثناء المزامنة الأولية) والتي تحتاج فقط إلى 10 جيجابايت أو نحو ذلك. حيث انه خلال عام 2024، نمت سلسلة كتل البيتكوين من 537.9 جيجابايت إلى 626.5 جيجابايت بمعدل نمو سنوي قدره 16.5%
وعلى الرغم من أنني لم أقم بإجراء اختبارات مزامنة العقد السنوية الخاصة بي بعد، إلا أنني أتوقع أنها ستظهر أن مزامنة العقد لا تتباطأ بشكل كبير، لأن كمية مناسبة من مساحة الكتلة يتم استهلاكها بواسطة بروتوكولات meta مثل Runes التي تشغل مساحة الكتلة دون استهلاك الكثير من موارد وحدة المعالجة المركزية للتحقق من الصحة.
وحصلنا أيضًا على ميزة جديدة في Bitcoin Core هذا العام تتيح لك تسريع وقت المزامنة الأولي للعقدة بشكل كبير. يمكنك العثور على معلومات أعمق في مقالي الخاص عن UTXO هنا :
blog.lopp.net/bitcoin-node-s…
اقتصاديات البيتكوين Bitcoin Economics:
كما هي العادة، كانت العديد من المقاييس الاقتصادية لعملة البيتكوين مرتبطة بسعر الصرف. فقد ارتفعت التقلبات السعريه، ولكن من المدهش أنها لم ترتفع كثيراً. حيث بلغ متوسط تقلب سعر صرف البيتكوين لمدة 30 و60 يومًا حوالي 2% خلال عام 2024 - وهو أعلى بقليل من أدنى مستوياته التاريخية التي شهدناها في عام 2023
ويبدو أن الانخفاض في شعبية النقوش أدى إلى انخفاض الضغوط الهبوطية على القيمة المتوسطة للمعاملات.
ولقد وصلنا إلى أعلى مستوى على الإطلاق من حيث القيمة المنقولة على السلسلة!
ومن وجهة نظر تاريخية نسبية، كان الانخفاض الإجمالي في سعر الصرف أمرا نموذجيا لعام سوق صاعد مبكر.
من جهه اخرى تستمر شركة $MSTR مايكروستراتيجي Microstrategy في شراء البيتكوين والآن هناك العديد من الشركات العامة الأخرى التي تنفذ استراتيجيات شراء وخزانة البيتكوين.
حيث ارتفعت القيمة المتوسطة لمعاملات البيتكوين على السلسلة من 15 دولارًا إلى 62 دولارًا على أساس سنوي. وتم تقليص هذا المقياس إلى الأسفل منذ انتشار الترتيبات التي تميل إلى الحصول على قيم منخفضة لمخرجات المعاملات
وانخفضت أرصدة العملة بالكامل قليلاً، وربما يرجع ذلك إلى توحيد UTXO كما رأينا سابقًا.
وتقدر شركة .@coinmetrics (عن طريق إزالة مخرجات التغيير المحتملة) أن 6.6 تريليون دولار تم نقلها عبر سلسلة بلوكتشين البيتكوين في عام 2024، بمعدل 210 ألف دولار في الثانية
كذلك انخفضت العناوين التي تحتوي على أرصدة بقيمة واحد بيتكوين أو أكثر إلى ما دون 1000000 عنوان في عام 2024
وزاد عدد التجار الذين يقبلون الدفع بالبيتكوين لشراء منتجاتهم وخدماتهم والمسجلين في @btcmap بنسبة 25% في عام 2024
تداول البيتكوين Bitcoin Trading:
في العام الماضي، انخفض استخدام أجهزة الصراف الآلي للبيتكوين BITCOIN ATM للمرة الأولى في تاريخ البيتكوين. ولم نتعاف تمامًا من هذه الخسارة، لكن يبدو أن عام 2025 سيشهد ارتفاعات قياسية جديدة. حيث شهد عام 2024 انخفاض في عمليات صرافات البيتكوين Bitcoin ATM ، بنسبة 8% إلى 38,744 عمليه
وظل حجم تداول البيتكوين الفوري في المنصات المركزية للافراد ثابتًا إلى حد ما طوال عام 2024 حتى مع تضاعف سعر البيتكوين
كما ان كميات البيتكوين الموجوده بالمنصات المركزيه لم تتغير كثيرًا في عام 2024؛ ويبدو ان الجميع يحتفظون بالبيتكوينفي محافظ بارده.
ولدي بعض التحفظات على مقاييس "الارصده للمنصات المركزيه" القائمة على السلسلة مثل الأرصدة المحتفظ بها في البورصات. هذه المقاييس غير كاملة بمعنى أنها تميل إلى أن تصبح أكثر دقة مع مزيد من التبصر. أي أنه إذا أرسلت البورصة مجموعة من الأموال إلى عنوان تخزين بارد لم يسبق له مثيل، فلا يمكن نسبها إليها حتى وقت ما في المستقبل عندما تنفق الأموال. وعلى هذا النحو، عندما عدت وراجعت تقارير العام السابق الخاصة بهذا المقياس، تغيرت الأرقام! في العام الماضي، أبلغت عن رصيد إغلاق قدره 2.3 مليون بيتكوين في البورصات
وانخفضت أرصدة البيتكوين في البورصات (المقدرة عبر الاستدلالات على السلسلة) بحلول نهاية عام 2024، لتنهي العام بانخفاض بنسبة 8% إلى 2،786،122 وفقًا لـ @glassnode
ولقد قمت بفحص الرصيد الذي أبلغ عنه Glassnode في 1 يناير 2024 مقارنة بما أبلغوا عنه اليوم باعتباره الرصيد في 1 يناير 2024. لقد تم تعديله بالزيادة بنسبة 30%! وبالتالي فإن الانخفاض بنسبة 8% المبلغ عنه لعام 2024 يبدو ضمن هامش الخطأ؛ فقد يكون قريبًا من الصفر.
ارتفع الاهتمام المفتوح بعقود البيتكوين المختلفة Open interest بشكل كبير.
وارتفعت عقود الفائدة المفتوحة Open interest في عقود البيتكوين الدائمة والآجلة بنسبة 167% في عام 2024 إلى 28.8 مليار دولار
النقوش والترتيبات Inscriptions & Ordinals:
لا شك أن النقوش كان لها تأثير على نظام البيتكوين البيئي هذا العام، وإن لم يكن بقدر تأثيرها في عام 2023. فقد تسببت في ارتفاعات حادة في استخدام مساحة الكتلة، وخلق طلب مرتفع وبالتالي رسوم المعاملات، وتسريع نمو مجموعة UTXO، وبالطبع أطلقت جولة أخرى من المناقشات حول ما ينبغي أن يشكل "اشغال غير مفيد للشبكه".
وأدى إطلاق Runes عند النصف إلى رسوم عالية تاريخيًا، على الرغم من أنه من المؤكد أن هناك سؤالًا مفتوحًا حول ما إذا كان هذا البروتوكول الفوقي سيستمر لفترة طويلة.
وتم تخزين 21 مليون نقش على blockchain Bitcoin في عام 2024، وهو انخفاض بنسبة 60% على أساس سنوي. وانخفضت رسوم التعدين المدفوعة مقابل النقوش بشكل كبير بعد شهر أبريل
وتم إجراء 21 مليون معاملة Runes على شبكة البيتكوين في عام 2024، مما أدى إلى دفع إجمالي قدره 2634 بيتكوين في رسوم التعدين.ومع ذلك، فإن الجزء الأكبر من الرسوم المدفوعة كان حول الإطلاق الأولي للبروتوكول عند النصف
ما الذي أعتقد أنه سيحدث فيما يتعلق بالترتيب في السنوات القادمة بخصوص النقوش؟
لا نتوقع حدوث أي تغييرات في البروتوكول/العقدة التي تحاول منع النقوش. هناك إجماع تقريبي بين المجتمع التقني على أن هذه ليست معركة تستحق خوضها.
ونظرًا للسوق الصاعد الحالي، لا أعتقد أننا سنرى هذا النظام البيئي يذبل في عام 2025 - بل قد يصبح أكثر جنونًا بسبب الضجيج والخوف من تفويت الفرصة. FOMO
وأتوقع أن التاريخ سوف يكرر نفسه في نهاية المطاف وأن الغالبية العظمى من مشاريع النقوش ordinals سوف تفشل في إيجاد منتج مستدام يناسب السوق. ولكن القليل منها قد يستمر.
وسيكون من المثير للاهتمام أن نرى كم من الوقت يهدره بعض الناس في التذمر من الأشخاص الذين يستخدمون البيتكوين بطرق لا يوافقون عليها. أنا نفسي سئمت بالفعل من هذه المناقشات غير المثمرة.
التطوير التقني Technical Development:
على مستوى البروتوكول، تم إجراء قدر لا بأس به من الأبحاث في عام 2024. إذا كنت تريد التعمق في التطورات منخفضة المستوى، فإنني أوصي بقراءة مراجعة العام لـ Bitcoin Optech . لقد سررت برؤية الاهتمام المتجدد والمناقشة نحو تنشيط مقترحات الشوكة الناعمة Soft fork المختلفة التي من شأنها تحسين أمان البروتوكول وقابليته للتطوير بشكل أكبر.
ومن الجدير بالذكر أن قائمة بريد البيتكوين كور Bitcoin core انتقلت من Linux Foundation إلى مجموعات Google في بداية عام 2024 ولم تنتقل بقائمة المشتركين، لذلك من المحتمل أن يكون عدد المشتركين قد انخفض بشكل كبير.
وانخفض حجم البريد الإلكتروني لقائمة بريد تطوير البيتكوين بنسبة 25% أخرى على أساس سنوي
ويعتبر منتدى Delving Bitcoin منتدى جديدًا إلى حد ما للمناقشة الفنية - وقد اكتسب اعتمادًا على مدار العام ويمكن الوصول له من الرابط التالي
delvingbitcoin.org
ويواصل مشروع Bitcoin Core التحسن.
التوقعات:
أتوقع أن يشهد عام 2025 أعلى مستوى على الإطلاق في الهجمات المادية ضد مالكي البيتكوين وأسرهم. ومن المرجح أن نسمع عن هجوم جديد كل أسبوع تقريبًا.
خاتمة:
لا يعرف معظم الناس سوى سعر صرف البيتكوين، إن وجد. لكن سعر الصرف هو مجرد واحد من بين العديد من المقاييس التي يمكننا استخدامها لمراقبة تطور هذا النظام البيئي. وفي حين يمكن التلاعب بأي مقياس معين أو أخذه من مصادر ليست موثوقة بنسبة 100%، فمن خلال استخدام مجموعة متنوعة من المقاييس والمصادر يمكننا الحصول على فكرة تقريبية عن الاتجاهات في هذا المجال.
وكان عام 2024 بمثابة عام العودة إلى الوراء. فقد فزنا بعدد من المعارك المهمة في الساحتين القانونية والسياسية، ويبدو أن عام 2025 سيكون أكثر سلاسة بالنسبة للصناعة.
لقد حاربتنا القوى الحاكمة لسنوات وخسرت.
انتهى التقرير .. اتمنى الفائدة للجميع
https://blog.lopp.net/bitcoin-2024-annual-review/